四大行大額存單VS國債：20萬投資，誰更勝一籌？

四大行大額存單VS國債：20萬投資，誰更勝一籌？
晚飯后的小區花園里，總能聽見大爺大媽們湊一塊兒嘮理財：“你家那20萬到期了沒？是存工行的大額存單，還是等下個月的儲蓄國債啊？”張阿姨剛給兒子攢夠婚房首付的備用金，糾結著放銀行怕收益低，買國債又怕搶不到；小李夫妻工作五年攢下20萬，不想冒風險，就想找個穩當的地方“生利息”，翻遍四大行APP又看了國債公告，還是拿不定主意。其實咱們普通人理財，圖的就是“穩”和“劃算”，20萬不算小數目，四大行大額存單和國債作為公認的“保本王者”，到底誰的收益更高、更靈活、更適合咱們？
一、利率實打實對比：誰的收益更給力
咱們投資最看重的就是利息，先上權威數據，都是2024年第三季度各大官方渠道公布的真實利率，20萬本金一對比就明了。
四大行（工行、建行、農行、中行）的大額存單，起存金額大多是20萬，三年期利率基本在2.75%-3.05%之間，比如工行2024年8月推出的三年期大額存單，利率2.95%；建行同期同款產品利率3.00%，部分網點針對老客戶還能上浮5個基點，到3.05%。而國債方面，2024年第七期和第八期儲蓄國債（電子式），三年期票面利率2.95%，五年期3.07%，是財政部8月10日正式發行的，全國統一利率，沒有上浮空間。
簡單算筆賬：20萬存三年期，四大行大額存單利息大概是16500元（20萬×2.75%×3）到18300元（20萬×3.05%×3）；國債三年期利息是17700元（20萬×2.95%×3）。不難發現，四大行大額存單的利率上限更高，部分產品能超過國債，下限則略低，整體處于“略占優勢”的區間。

二、安全性PK：都是“保本派”，放心度拉滿
對于咱們普通人來說，20萬本金安全永遠是第一位的，這倆產品在安全性上幾乎沒差別，都是“閉眼沖”的級別。
首先說國債，它是財政部發行的，背后是國家信用，相當于“國家借錢”，到期肯定能連本帶利兌現，不存在違約風險，屬于“保本保息”的天花板。再看四大行大額存單，屬于存款類產品，受《存款保險條例》保護，50萬以內（含本金和利息）100%賠付，20萬本金完全在保障范圍內，不管銀行遇到什么情況，本金和利息都能足額拿回，安全性和國債幾乎持平。
這里要提醒一句：別把大額存單和銀行理財搞混了，理財可能有風險，但大額存單是存款，和國債一樣都是“穩字當頭”，咱們完全不用擔心里本金虧損的問題。
三、流動性大比拼：急用錢時誰更靈活
理財難免遇到急事兒要提前用錢，這時候流動性就很關鍵了，倆產品的“變現能力”差別可不小。
先看大額存單，四大行的大額存單大多支持“提前支取”和“轉讓”。提前支取的話，利息會按活期利率算（2024年四大行活期利率0.25%左右），比如存了兩年的三年期大額存單，提前支取只能拿20萬×0.25%×2=1000元利息，虧不少；但如果選擇轉讓，很多銀行APP上有轉讓平臺，能按市場價格轉給其他投資者，利息損失會小很多，甚至能接近持有到期的收益，流動性相對靈活。
再看國債，儲蓄國債（電子式）和憑證式國債都支持提前兌取，但有嚴格的時間限制和手續費：持有不滿6個月提前兌取，不計付利息；持有6個月以上不滿2年，按票面利率扣除180天利息；而且不管持有多久，都要收1‰的手續費。比如20萬三年期國債，持有1年提前兌取，要扣180天利息（20萬×2.95%×0.5≈2950元），再扣20元手續費，實際拿到的利息沒多少，流動性比大額存單差不少。
四、購買門檻+渠道：誰更方便入手
最后看“好不好買”，畢竟再好的產品，搶不到、買不了也白搭，這倆產品在門檻和渠道上各有特點。
大額存單的起存門檻很明確，四大行基本都是20萬起存，剛好契合咱們的投資本金，部分銀行還有50萬、100萬的更高門檻產品，利率會稍高，但20萬剛好能達標基礎款。購買渠道也方便，手機銀行APP、網上銀行、線下網點都能買，不過熱門期限（比如三年期）的大額存單經常“秒光”，尤其是利率高的網點額度，可能需要提前關注開售時間。
國債的起存門檻低很多，100元就能買，適合更多人參與，但正因為門檻低，搶的人也多。2024年儲蓄國債是每月10日發行，額度有限，四大行也是承銷機構，同樣能通過手機銀行、線下網點購買，很多人反映“手慢無”，尤其是電子式國債，開售幾分鐘就可能售罄。而且國債購買有額度限制，單期國債個人最高購買額度通常是500萬，對咱們20萬投資來說完全夠用，就是搶額度得拼手速。