銀行ETF領(lǐng)漲，機構(gòu)看好四季度板塊相對收益丨ETF基金日報

一、證券市場回顧

南財金融終端數(shù)據(jù)顯示，昨日(11月4日，下同)上證綜指日內(nèi)下跌0.41%，收于3960.19點，最高3985.88點；深證成指日內(nèi)下跌1.71%，收于13175.22點，最高13399.92點；創(chuàng)業(yè)板指日內(nèi)下跌1.96%，收于3134.09點，最高3207.1點。

二、ETF市場表現(xiàn) 1、股票型ETF整體市場表現(xiàn)

昨日股票型ETF收益率中位數(shù)為-1.21%。其中按照不同分類，規(guī)模指數(shù)ETF中申萬菱信上證50ETF發(fā)起式收益率最高，為0.53%；行業(yè)指數(shù)ETF中天弘中證銀行ETF收益率最高，為2.24%；策略指數(shù)ETF中永贏中證紅利低波動ETF收益率最高，為1.23%；風(fēng)格指數(shù)ETF中招商中證銀行AH價格優(yōu)選ETF收益率最高，為1.92%；主題指數(shù)ETF中華泰柏瑞上證科創(chuàng)板半導(dǎo)體材料設(shè)備主題ETF收益率最高，為1.39%。

2、股票型ETF漲跌幅排行

昨日股票型ETF漲幅最高的3只ETF及其收益率分別為：天弘中證銀行ETF（2.24%）、華安中證銀行ETF（2.22%）、易方達中證銀行ETF（2.21%）。漲幅前10詳情見下表：

昨日股票型ETF跌幅最大的3只ETF及其收益率分別為：華安中證滬深港黃金產(chǎn)業(yè)股票ETF（-3.69%）、匯添富中證電池主題ETF（-3.61%）、嘉實中證電池主題ETF（-3.59%）。跌幅前10詳情見下表：

3、股票型ETF資金流向

昨日股票型ETF資金流入最多的3只ETF及其流入金額分別為：國泰中證全指證券公司ETF（流入12.47億元）、華泰柏瑞中證紅利低波動ETF（流入4.14億元）、華夏國證半導(dǎo)體芯片ETF（流入3.92億元）。資金流入前10詳情見下表：

昨日股票型ETF資金流出最多的3只ETF及其流出金額分別為：華夏上證50ETF（流出18.78億元）、南方中證500ETF（流出13.78億元）、易方達滬深300ETF發(fā)起式（流出9.54億元）。資金流出前10詳情見下表：

4、股票型ETF融資融券概況

昨日股票型ETF融資買入額最高的3只ETF及其買入金額分別為：華夏上證科創(chuàng)板50成份ETF（4.84億元）、國泰中證全指證券公司ETF（4.5億元）、易方達創(chuàng)業(yè)板ETF（3.95億元）。融資買入額前10詳情見下表：

昨日股票型ETF融資賣出額最高的3只ETF及其賣出金額分別為：南方中證500ETF（1.82億元）、南方中證1000ETF（5569.43萬元）、華泰柏瑞滬深300ETF（4960.91萬元）。融券賣出額前10詳情見下表：

三、機構(gòu)觀點 ①看好四季度銀行板塊的相對收益

東方證券指出，預(yù)計保險進入開門紅階段，紅利配置需求增加。市場風(fēng)險偏好階段性回落，以及銀行基本面出現(xiàn)的息差企穩(wěn)等積極的基本面變化趨勢，看好四季度銀行板塊的相對收益。

②2026年上市銀行利息凈收入增速有望優(yōu)于2025年

國泰海通證券分析認為，2025年金融資產(chǎn)風(fēng)險分類新規(guī)過渡期結(jié)束，上市銀行撥備計提更為扎實，預(yù)計2026年信用成本仍有下行空間，賦能利潤平穩(wěn)增長。2026年上市銀行業(yè)績預(yù)期平穩(wěn)，營收及歸母凈利潤均有望實現(xiàn)同比正增。利息凈收入增速有望優(yōu)于2025年。